提高社会保障完全退休年龄对中老年群体失业率的影响机制研究

为解决社会保障体系改革对中老年就业市场的潜在影响，研究人员针对美国2000年起逐步提高完全退休年龄(FRA)的政策开展研究。通过分析1932-1940年出生队列的当前人口调查(CPS)数据，发现FRA提高导致62-65岁男性失业率上升0.53个百分点，但未延长失业周期。研究首次揭示了FRA改革通过延长劳动力市场参与时间而非失业保险(UI)策略性使用影响失业率，为养老金政策调整提供重要实证依据。

　　

随着全球人口老龄化加剧，养老金体系改革成为各国面临的重大挑战。美国1983年通过的社会保障修正案将完全退休年龄(Full Retirement Age, FRA)从65岁逐步提高到67岁，旨在缓解财政压力并适应预期寿命延长。虽然已有研究证实这一改革提高了中老年就业率，但其对失业率的影响始终是未解之谜——当更多人选择延迟退休时，是否会因年龄歧视或岗位不足而陷入失业困境？这项发表在《The Journal of the Economics of Ageing》的研究首次系统解答了这个问题。

研究团队采用当前人口调查(CPS)1994-2006年的月度数据，聚焦1932-1940年出生的男性群体。通过差异分析法(DID)比较不同出生队列在58-61岁(未受改革影响)与62-65岁(受改革影响)的失业差异，并利用生存分析方法评估失业持续时间。研究还创新性地引入州级失业保险(UI)慷慨度指标，探究政策交互影响。

政策背景与数据特征

研究详细阐述了美国社会保障体系的运作机制：FRA提高导致62岁申领退休金的惩罚性扣减从20%增至30%，形成自然实验环境。数据方面特别处理了CPS调查中年龄记录的模糊性问题，通过限定1月和12月样本确保出生队列分类准确性。样本包含335,949个观察值，覆盖经济周期波动但避开了2008年金融危机干扰。

失业率变化的实证发现

结果显示，受FRA提高影响的1938-1940年出生队列，62-65岁期间失业率显著上升0.53个百分点，增幅达基线水平的20%。通过事件分析法发现，这种效应从61岁开始显现，提示可能存在预期行为调整。分教育水平看，大学学历群体失业率上升更显著，而高中以下学历群体更多转向残疾退休(SSDI)。

失业保险的调节作用

研究通过三种方法量化UI慷慨度：最高收益额、平均收益额和模拟替代率。结果颠覆性地发现，UI慷慨度与失业率变化无显著关联，否定了"中老年人会策略性利用UI过渡到FRA"的假设。补充分析显示UI申领率仅微弱上升0.42个百分点(p=0.105)，证实UI系统未被滥用。

失业持续期与再就业动态

针对1,904个失业样本的生存分析显示，受FRA提高影响的群体失业退出率未降低，但退出结构发生质变：转就业概率提升12.9个百分点(p=0.008)，退休退出则下降8.3个百分点。这表明政策促使失业者更积极寻找工作而非退出劳动力市场。

研究结论与政策启示

通过替代指标测算发现，FRA每提高1个月会导致62岁申领惩罚增加0.57个百分点，推算出FRA升至67岁可能使失业率上升5.7个百分点。这一发现揭示了养老金改革未被充分认识的隐性成本。与奥地利类似改革相比，美国因UI福利较低且FRA非强制性，失业增幅更温和(0.53% vs 12%)，但研究仍警示政策制定者需关注中老年就业质量。

该研究的创新价值在于：首次量化FRA改革对失业率的影响，打破"延迟退休纯属个人选择"的固有认知；证实UI系统未成为政策漏洞，维护了改革的经济效益；为理解社会保障(Social Security)、失业保险(UI)和残疾保险(SSDI)三大体系的交互作用提供新视角。未来研究可结合雇主调查数据，进一步区分"暴露效应"与"失业风险变化"的作用机制。